Утренний комментарий за 20 июля

Утренний комментарий за 20 июля

Инвесторы негативно оценили комментарии Минфина США относительно нежелания Китая идти на уступки во взаимных торговых ограничениях. Росту американских индексов не способствовали корпоративные отчеты и положительная макростатистика.

«Новатэк» запустит 2-ю очередь Ямал СПГ в начале августа, а ближе к середине 2019 определится с инвестором для Арктик СПГ-2. 

«Северсталь» представила положительную отчетность за 1 полугодие. Спад был только в угольном сегменте, но его компенсировал рост продаж в металлах. Выпуск стали вырос на 6%, выручка на 22%, денежный поток уменьшился за счет выплаты долгов. 

Moody’s поместило рейтинг «Мегафона» на пересмотр с понижением. Привлечение займов для выкупа акций — это дополнительное давление на компанию.

Сегодня ожидаем производственные результаты «Русгидро», также состоятся советы директоров «ПИК», «Татнефть», «ДВМП». 

10:19
Форекс прогноз

GBP/USD. 17 июня. Итоги дня. Борис Джонсон пропускает дебаты, посвященные выборам на пост премьера страны

4-часовой таймфрейм Амплитуда последних 5 дней (high-low): 89п – 62п – 77п – 46п – 102п.Средняя амплитуда за последние 5 дней: 75п (70п).Не успел Борис Джонсон выиграть первый тур выборов за пост лидера Консервативной партии, а также премьер-министра Великобритании, как тут же пропустил теледебаты, посвященные как раз этим выборам. На дебатах в прямом эфире кандидаты могли поделиться с избирателями и всей страной своими планами на Brexit и просто ответить на вопросы ведущих. Помимо Джонсона, на дебаты не пришел также лидер партии Brexit Найджел Фарадж, который, впрочем, не участвует в гонке за кресло премьер-министра. Джонсон, который своим поведением и даже немного внешним обликом напоминает Дональда Трампа, сразу же попал под шквал критики от других кандидатов. Например, Джереми Хант, глава МИД, заявил, что не понимает, как Джонсон будет иметь дело с 27 странами, если ему не хватает смелости прийти на дебаты, где участвуют всего 5 его коллег? А фунт стерлингов тем временем продолжает падать в бездну. Даже отсутствие сегодня важных макроэкономических отчетов не стало основанием для трейдеров немного скорректировать пару фунт/доллар. Настрой по инструменту абсолютно медвежий, а трейдеры просто не видят никаких причин отказываться от продаж. Теперь надежда фунта стерлингов связана полностью с заседанием ФРС в среду. Если трейдеры услышат опять «голубиную» риторику от Пауэлла, это может хотя бы приостановить падение фунта. На некоторое время. Потому что из самой Великобритании даже ярые оптимисты уже не ждут никакой положительной информации. Завтра вечером с речью выступит глава Банка Англии Марк Карни, однако, что позитивного он может сообщить трейдерам? Скорее всего, его выступление не окажет никакого влияния на ход торгов. Торговые рекомендации:Валютная пара фунт/доллар продолжает нисходящее движение без каких-либо признаков начала коррекции. Ближайшие цели для шортов – 1,2525 и 1,2483. Сокращать вручную короткие позиции – при развороте индикатора MACD наверх.Покупать фунт стерлингов теоретически можно будет при закреплении пары выше критической линии. Однако позиции быков даже в этом случае будут крайне слабы, а любые лонги – крайне опасны в плане рисков. Помимо технической картины следует также учитывать фундаментальные данные и время их выхода.Пояснения к иллюстрации:Индикатор Ишимоку:Тенкан-сен – красная линия.Киджун-сен – синяя линия.Сенкоу Спан А – светло-коричневая пунктирная линия.Сенкоу Спан Б – светло-фиолетовая пунктирная линия.Чинкоу Спан – зеленая линия.Индикатор Боллинджер Бандс: 3 желтые линии.Индикатор MACD: Красная линия и гистограмма с белыми барами в окне индикаторов.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com
GBP/USD. 17 июня. Итоги дня. Борис Джонсон пропускает дебаты, посвященные выборам на пост премьера страны www.instaforex.com 19:54

EUR/USD. 17 июня. Итоги дня. Снижение ключевой ставки ФРС в ближайшее время может стать шоком для рынка

4-часовой таймфреймАмплитуда последних 5 дней (high-low): 41п – 37п – 61п – 36п – 86п.Средняя амплитуда за последние 5 дней: 52п (54п).Первый торговый день недели для пары EUR/USD прошел, можно сказать, позитивно. После обвала котировок в пятницу, сегодня на фоне полного отсутствия любой макроэкономической статистики трейдеры начали корректировать пару. И эта коррекция – это хорошо, так как, например, фунт стерлингов в это самое время продолжает свободное падение. Однако, как мы уже неоднократно говорили, несмотря на провальную статистику из-за океана в последние две недели, американская валюта все равно пользуется куда большим доверием среди трейдеров, нежели евро. В последние дни, а точнее с момента последнего выступления Джерома Пауэлла, сообщество трейдеров вовсю обсуждает возможное снижение ставки ФРС, если не на первом заседании, то на одном из следующих в 2019 году. Мы по-прежнему считаем, что ничего подобного не произойдет в этом году, так как ФедРезерв еще недавно повышал ставку, не принимая во внимание мнение Трампа о том, что ужесточения монетарной политики происходят слишком быстро. Явно ФРС не на ровном месте повышал ключевую ставку, и явно две недели слабой статистики – не повод для столь радикальных решений. Если же ФРС все же пойдет на подобный шаг – это может стать для рынка шоком, а доллар США может резко и сильно подешеветь против европейской валюты. А самое главное вера в доллар США может исчезнуть, что положит конец долгосрочному нисходящему тренду по паре евро/доллар. Однако все это мы узнаем в среду. Пресс-конференция Джерома Пауэлла будет вновь наиболее интересным событием, в ходе которого трейдеры будут искать любые намеки изменения в монетарной политике или хотя бы в риторике самого Пауэлла. Торговые рекомендации: Пара EUR/USD начала корректироваться против нисходящей тенденции. Таким образом, мы рекомендуем дождаться завершения коррекции и вновь покупать доллар с целью уровень 1,1176.Вновь покупать пару евро/доллар можно будет, если трейдерам удастся вернуться выше критической линии, с первой целью 1,1302. В этом случае инициатива по паре вернется в руки быков. Помимо технической картины следует также учитывать фундаментальные данные и время их выхода.Пояснения к иллюстрации:Индикатор Ишимоку:Тенкан-сен – красная линия.Киджун-сен – синяя линия.Сенкоу Спан А – светло-коричневая пунктирная линия.Сенкоу Спан Б – светло-фиолетовая пунктирная линия.Чинкоу Спан – зеленая линия.Индикатор Боллинджер Бандс: 3 желтые линии.Индикатор MACD: Красная линия и гистограмма с белыми барами в окне индикаторов.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com
EUR/USD. 17 июня. Итоги дня. Снижение ключевой ставки ФРС в ближайшее время может стать шоком для рынка www.instaforex.com 19:53

EUR/USD: слабые отчёты из США и эскалация американо-иранского конфликта

Индекс доллара постепенно теряет свои позиции. От былой уверенности долларовых быков не осталось и следа, поэтому в той или иной степени гринбек утрачивает завоёванные в пятницу пункты почти во всех валютных парах. Наиболее яркая коррекционная динамика наблюдается в паре евро-доллар. В период европейской сессии пара торговалась в узкодиапазонном флете, поднявшись от пятничного минимума всего на 10-15 пунктов. Но на старте американской сессии покупатели eur/usd проявили решительность и увели пару к середине 12-й фигуры.Поводом для северного импульса стала публикация весьма второстепенного показателя. Речь идёт о производственном индексе Empire Manufacturing. Данный индикатор основан на опросе производителей района ФРБ Нью-Йорка: значения выше нуля отражают прирост активности, ниже – её спад. Так вот, впервые за два года этот показатель снизился в отрицательную область – до -8,6 пунктак. Такой поворот событий стал неожиданностью для трейдеров, так как эксперты прогнозировали достаточно уверенный рост индекса до 11 пунктов. С марта месяца он постепенно повышался и в мае достиг своего годового максимума 17,8 пункта. Поэтому столь резкое снижение оказало сильное давление на доллар, который ослабил свои позиции по всему рынку.По иронии судьбы, пятничное укрепление доллара было во многом обусловлено ростом промпроизводства в США. Показатель неожиданно вырос на 0,4% в месячном выражении после сильного снижения в предыдущем отчётном периоде. Индекс превысил прогнозные значения (+0,2%) и достиг семимесячного максимума после наиболее сильного снижения с февраля 2017 года. На фоне таких результатов рынок достаточно болезненно воспринял резкое снижение производственного индекса Empire Manufacturing. Дополнительное давление на гринбек оказал и индикатор уверенности застройщиков, который исследуется Национальной Ассоциацией Строителей Жилья (NAHB). Показатель основан на опросе почти тысячи американских застройщиков в отношении текущих и будущих продаж частных домов. После 5-месячного роста индикатор снизился вопреки положительным прогнозам большинства аналитиков.Впрочем, о смене тренда по паре eur/usd не может быть и речи – по крайней мере, до оглашения итогов июньского заседания ФРС (которое состоится в среду). Американская статистика лишь усилила коррекционное движение пары, но не более. Сегодня были опубликованы второстепенные макроэкономические данные, которые повлияли на динамику цены лишь за счёт полупустого экономического календаря. В целом общая ситуация фундаментального характера остаётся на стороне американской валюты. Прежде всего речь идёт об антирисковых настроениях среди трейдеров. И если американо-китайский торговый конфликт временно отошёл на второй план (до саммита Большой двадцатки), то нарастающее напряжение между США и Ираном всё чаще стало беспокоить инвесторов. После недавнего инцидента в Оманском заливе, в ходе которого было совершено нападение на танкеры, конфликт между США и Ираном заметно усилился. Некоторые политологи не исключают, что «холодный» конфликт может привести к настоящей войне. Трамп обвинил в нападениях на суда Иран, но вместе с тем добавил, что не хочет развязывать войну между странами. Тем не менее он направил военно-морской флот в этот регион, оказывая тем самым определённое давление на иранцев. Так, представитель Ирана сегодня призвал Вашингтон отозвать свои силы, заверив их в том, что Тегеран контролирует ситуацию в Оманском заливе. Американцы пока что не отреагировали на данное заявление, поэтому ситуация по-прежнему носит неопределённый характер. Если отношения между государствами будут развиваться в подобном ключе и дальше, то в конце нынешнего президентского срока Трампа может произойти военная эскалация – по крайней мере о таком сценарии говорят некоторые эксперты. Потенциально возможный военный конфликт между США и Ираном оказывает фоновое давление на пару eur/usd, так как доллар пользуется повышенным спросом как защитный актив. Тем не менее «надёжность» данного фундаментального фактора можно поставить под сомнение. Политический конфликт между Тегераном и Вашингтоном действительно может получить своё развитие, но, судя по динамике защитных инструментов, рынок всё же верит в силу дипломатии. К слову, в 2013 году Иран уже грозился блокировать Ормузский пролив, но тогда он не реализовал свои намерения. Кроме того, эскалация конфликта в мае также не получила своего продолжения: стороны высказали свои позиции, но не предприняли дальнейших шагов. Таким образом, пара евро-доллар торгуется под влиянием противоречивых фундаментальных факторов. С одной стороны, доллар находится под давлением из-за резкого спада второстепенных макроэкономических показателей, с другой же стороны, общий рост антирисковых настроений оказывает поддержку гринбеку. В итоге быки eur/usd позволили себе «роскошь» коррекционного отката, однако данная ценовая динамика ограничена отметкой 1,1260 – это средняя линия индикатора Bollinger Bands на четырёхчасовом графике. Уровнем поддержки по-прежнему выступает отметка 1,1210 – нижняя граница облака Kumo на таймфрейме D1. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com
EUR/USD: слабые отчёты из США и эскалация американо-иранского конфликта www.instaforex.com 19:18

ФРС может шокировать «ястребиной» риторикой

Что выдаст на этой неделе Федрезерв, и достаточно ли этого будет рынку, чтобы распознать дальнейший курс в политике американского регулятора? Пока доллар сохраняет силу, несмотря на завышенную планку для «голубиного сюрприза».Участники рынков ранее продавали доллары, поскольку уверенность в нескольких раундах снижения ставки в течение этого года увеличивалась. Но пятничные данные ослабили опасения относительно рецессии в экономике на фоне торговой борьбы с Китаем, и трейдеры поддались эйфории. Ведь сложно представить, что ВВП США может замедлить рост в условиях сильных показателей по промышленному производству и розничным продажам. Джером Пауэлл неоднократно подчеркивал, что решения о корректировке монетарной политики будут приниматься, исходя из статданных. Если последние отчеты вполне устраивают экономистов, то зачем снижать ставки?К примеру, в Goldman Sachs считают, что снижение ставки – это всего лишь тема для рассуждений. На самом деле чиновники Федрезерва не решатся на такой шаг в течение ближайших двух лет: в этом году данные не позволят, а в следующем – политический фактор. Дело в том, что в 2020 году в США пройдут президентские выборы, а монетарная экспансия в это время воспринимается как знак поддержки действующей власти.Главные рискиРыночный риск заключается в том, что американский регулятор не только не снизит ставки в эту среду, но и не намекнет на возможное снижение на следующей встрече в июле. По оценкам Goldman Sachs, вероятность снижения ставок в США через два дня составляет незначительные 10%.Бесспорно, большое значение будет иметь сигнал Джерома Пауэлла о планах ФРС на ближайшие месяцы. Здесь трейдеров, которые закладываются на резкое смягчение политики, может ждать серьезное разочарование. Рынок производных инструментов учитывает в ценах четыре снижения ставок до конца следующего года. При этом медианный прогноз членов FOMC по состоянию на март предполагал всего одно повышение.«ФРС может разочаровать просто потому, что с мартовского заседания не произошло никаких событий, которые могли бы побудить ЦБ снизить ставки. Рынок акций вырос, уровень безработицы опустился до 50-летнего минимума, а экономические прогнозы остались прежними. Повышение пошлин на мексиканские товары, которое спровоцировало спекуляции на тему снижения ставок, было отменено», – пишут эксперты американского банка.Отметим, ФРС признает, что темпы роста ВВП США несколько замедлились относительно прошлого года, но экономическое здоровье в целом не пострадало. Финансовые чиновники попытаются избежать «ястребиных» формулировок, и подтвердят готовность поддержать рост в стране, если появится такая необходимость.Это не исключает наихудший сценарий для инвесторов. Вот что может произойти, по мнению банковских экспертов:«ФРС шокирует рынок «ястребиным заявлением», США и Китай не добьются прогресса на переговорах в рамках саммита G20. На этом фоне S&P 500 рухнет ниже 2650, доходность 10-летних «трежерис» уйдет ниже 1,50%, а золото и индекс волатильности VIX продемонстрируют мощный скачок». Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com
ФРС может шокировать «ястребиной» риторикой www.instaforex.com 18:14

Недельная аналитика- Опционный анализ - Недельный обзор: AUD/USD, золото, нефть

AUD/USD Месячные опционные контракты торгуются в зоне комфорта выше уровня баланса дня 0.6865. Максимальная прибыль контракта на уровне, 0.6981. По недельным контрактам цена находится в зоне убытков. Экспирация предыдущего недельного контракта произошла в деньгах. Отработана зона НКЗ 0.6833, что на данном этапе является не плохой поддержкой для цены. Основной и главный сценарий текущей недели будет сосредоточен на росте пары, ввиду активности ДС по недельным контрактам и присутствие потокового долга. Альтернативный сценарий на данном этапе не рассматривается. Торговые рекомендации: Buy 0.6865 – 0.6874Take Profit 0.6927 – 0.7110 XAU/USD По месячным опционным контрактам, цена торгуются в зоне комфорта ниже уровня баланса дня 1344. Доминирующие силы со значительным преимуществом на стороне продавцов с увеличенной дельтой в 47%. Недельные контракты подтверждают динамику нисходящего движения. Отработана недельная НКЗ 1355. Главная цель текущей недели находится на не отработанной НКЗ предыдущего нисходящего импульса 1314. Пробой страйка месячного контракта, даёт шанс на развитие нового импульса снижения. Альтернативный сценарий рассматривается только в случае повторного закрепления цены в зоне убытков по месячному контракту 1350. Торговые рекомендации: Sell 1344 – 1337 Take Profit 1325 – 1314 Нефть «WTI» Месячные опционные контракты торгуются в зоне комфорта, ниже уровня баланса дня 52.76. Динамика ДС продолжает увеличиваться и составляет на данном этапе 26%, что позволяет увеличить потенциал продаж вплоть до уровня 49.97. Максимальная прибыль контракта находится на уровне 56.95. Основная поддержка находится на уровне 51.72. Доминирующие силы по недельным типам контракта у покупателей. Активность недельного контракта не даёт чётких ориентиров, в связи с их не состоятельностью. В первой половине недели ожидается флэт в области выгодных цен маржинального обеспечения, далее снижение с обновлением критичных минимумов. Торговые рекомендации: Sell 52.76 – 52.20 Take Profit 51.11 – 50.00      
Недельная аналитика- Опционный анализ - Недельный обзор: AUD/USD, золото, нефть Fresh-прогноз рынка Форекс на сегодня 10:51

Недельная аналитика- Фундаментальный анализ рынка Forex - Всё внимание на заседание ФРС США!

Прогноз на неделю 17-21 июня: #SP500: Основным событием недели станет заседание ФРС США, которое намечено на среду 19 июня. Фьючерсный рынок в Чикаго указывает на 40% вероятность снижения ставки на этом заседании и на 85% вероятность снижения ставки на заседании 31 июля. На мой взгляд, на текущем заседании Федеральный резерв не будет снижать процентные ставки, поскольку будет ждать итогов встречи президентов США и Китая на саммите G-20, который состоится на следующей неделе. Д. Пауэлл в ходе пресс-конференции заявит о высоких рисках для экономического роста и допустит возможность снижения процентных ставок во второй половине года. Для американского рынка акций это позитивный сигнал, который позволит завершить неделю на мажорной ноте. Торговая рекомендация: Buy 2880/2866 и take profit 2920.   Свежие торговые сигналы, аналитика рынка и последние новости в режиме on-line – это и многое другое, вы узнаете в нашем Telegram-канале. Получить доступ можно при пополнении торгового счета на сумму от 100$ - оставьте заявку персональному менеджеру.   #Sberbank: На этой неделе я ожидаю закрытия “дивидендного гэпа” и роста котировок в область психологического уровня 250.00 по двум причинам. Во-первых, после заседания ФРС США в среду 19 июня можно ожидать приток капитала на развивающиеся рынки, что положительно отразится на стоимости акций крупнейшего банка Восточной Европы. FOMC во второй половине года может дважды снизить процентные ставки, что окажет сильную поддержку акциям развивающихся рынков. Во-вторых, ЦБ РФ 14 июня снизил ключевую ставку на 0,25%, что положительно отразится на деятельности коммерческих банков, поскольку будет способствовать росту объема кредитования. Торговая рекомендация: Buy 240/237.50 и take profit 250. #GazpromNef: На годовом собрании акционеров Газпром нефти А. Дюков заявил о готовности компании увеличить нормы дивидендных выплат до 50%. По итогам 2018 года компания направила на дивиденды 37,8%. “Дивидендные новости” всегда вызвать рост котировок акций! Достаточно вспомнить события прошлого месяца, когда о повышении дивидендов говорили в Газпроме и Банке ВТБ – котировки за несколько дней продемонстрировали рост более 10%. На мой взгляд, в новую пятидневку акции компании обновят исторический максимум, который был сформирован в октябре 2018 года на отметке 404.40. Торговая рекомендация: Buy 390.10/383.45 и take profit 404.50.  
Недельная аналитика- Фундаментальный анализ рынка Forex - Всё внимание на заседание ФРС США! Fresh-прогноз рынка Форекс на сегодня 08:36
прогноз курса форекс форекс прогноз форекс прогноз